A rekord szintû hitelezés és az emelkedõ ingatlanpiaci árak utóhatásaként 2013 közepéig 60 százalékos valószínûséggel bankválság törheti ki Kínában a Fitch Ratings által használt úgynevezett MPI3 kockázati besorolás szerint - adott ki figyelmeztetést a világ legnagyobb lakosságú országának bankszektorával kapcsolatban a hitelminõsítõ.
Amennyiben kipukkan az ingatlanpiaci buborék, az lyukakat támaszt a bankok mérlegében - figyelmeztetett a Bloomberg tudósítása szerint Richard Fox, a Fitch londoni igazgatója. A kínai bankrendszer kockázati értékelését makroprudenciális nézõpontból vizsgálta meg a cég.

A rendkívül magas kínai ingatlanárak kialakulásában nagy szerepe volt, hogy 2009-2010-ben összesen 17 500 milliárd jüan, vagyis közel 2700 milliárd dollár hitelt helyeztek ki a kínai bankok. Az ingatlanpiaci árak hirtelen esése mellett ugyanakkor a helyi önkormányzatok finanszírozása is rejt jelentõs kockázatokat a kínai bankok számára, melyet a hatóságok stressztesztjeikben is figyelembe vesznek.

A magas kínai rendszerkockázatokat mutatja, hogy a Fitch MPI3 kategóriába sorolta az országot, mely a három kockázati kategória közül a legmagasabb a Fitchnél. Fox a Bloombergnek elmondta: a Fitch ezen besorolásával az ír és az izlandi válságot is jelezte, és az 1980-as évekig visszamenõen bizonyított.

Az MPI3 kategóriába sorolt feltörekvõ országok körében a tapasztalatok szerint három éven belül 60 százalék a bankválság kialakulásának esélye, márpedig Kína júniusban ezen besorolás alá tartozik. A Fitch szerint számottevõ kockázati tényezõt jelent, ha a hitelezési növekmény túllépi az éves 15 százalékos növekményt legalább két éven keresztül, az ingatlanárak pedig több mint 5 százalékkal nõnek.

Kínában mindkettõ fennáll, és már a pekingi kormány is kiemelt figyelmet fordít a problémára: Wen Jiabao kínai miniszterelnök március 5-én ígéretet tett arra, hogy több erõfeszítést tesznek az ingatlanpiaci áremelkedés megfékezésére.
Link